Dlouhodobá strategie pomocí 3 ETF–roční výsledky

Protože mezi svátky budu zcela určitě líný psát nějaké smysluplné články, předběhněme troch dobu, a podívejme se, jak se dařilo některým zde prezentovaným strategiím v uplynulém roce. Přičemž za “rok” budu považovat období od 5.12.2013 do 4.12.2014. To je datum, kdy píši tento článek. Jako první se podíváme na strategii “tří ETF”, kterou jsem popisoval v článku ze dne 19.9.2014. Jak se této strategii dařilo v uplynulém období?

O co jde?

Jde o strategii “kup a drž” tří ETF – DIA, HYG a GLD v poměru 50% – 20% – 30%. Pokud bychom nakoupili aktiva 5.12.2013, a zavážili investovanou částku ve výši 100000 USD, byli bychom na tom takto:

ETFCena 5.12.2013Cena 4.12.2014Zisk %Zisk USD
DIA158.12178.83+13.1%+6549
HYG92.6090.38-2.4%-479
GLD118.30115.88-2.0%-614
Celkem5456

Celkem tedy máme v období jednoho roku zisk 5456 USD, což je při částce 100000 USD z původní investice nějakých 5.45%. To není mnoho, ale je to výdělek s relativně nízkým rizikem.

Ovšem pozor, v částce nejsou započítány dividendy. S dividendami DIA se to mělo takto:

DatumTickerAkciíDivi na akciiDivi celkem
20.12.2013DIA3160.395124.82
17.1.2014DIA3160.13342.03
21.2.2014DIA3160.435137.46
21.3.2014DIA3160.28289.11
17.4.2014DIA3160.13241.71
16.5.2014DIA3160.421133.04
20.6.2014DIA3160.326103.02
18.7.2014DIA3160.18257.51
15.8.2014DIA3160.29693,54
19.9.2014DIA3160.413130,51
21.11.2014DIA3160.448141,57
Celkem1094.32

S dividendami na firemní dluhopisy reprezentované tickerem HYG to bylo tak:

DatumTickerAkciíDivi na akciiDivi celkem
26.12.2013HYG2150.467100.40
3.2.2014HYG2150.46299.33
3.3.2014HYG2150.46399.54
1.4.2014HYG2150.44595.68
1.5.2014HYG2150.42390.95
2.6.2014HYG2150.42992.23
1.7.2014HYG2150.41589.22
2.8.2014HYG2150.43192.66
2.9.2014HYG2150.4392.45
1.10.2014HYG2150.39184.06
3.11.2014HYG2150.40486.86
1.12.2014HYG2150.41789.66
Celkem1113.04

Po započítání dividend bychom na této velmi konzervativní strategii za uplynulých 12 měsíců vydělali 5456 + 2207 = 7663 USD. Tedy 7.66%.

Je to hodně, nebo málo?

Ve srovnání s indexem je to pochopitelně málo, protože SPY za stejné období vyrostlo o fantastických 18.3%. Výkon tohoto “miniportfolia” tedy za indexem zaostával. Já si jej ovšem ve svém arzenálu nechám. Jednak se mi líbí pravidelné příjmy z dividend, a jednak očekávám, že se změnou podmínek na trhu se může portfolio velice rychle “vzpamatovat” a tržní index překonat.

Ještě poznámka: při výpočtu není zahrnuta vůbec žádná páka.

Příspěvek byl publikován v rubrice Nezařazené. Můžete si uložit jeho odkaz mezi své oblíbené záložky.

1 komentář u Dlouhodobá strategie pomocí 3 ETF–roční výsledky

  1. Tomáš napsal:

    Zdravím, do Portfolio Visualizeru (www.portfoliovisualizer.com), „Backtest Portfolio Asset Allocation“, jsem inspirován zdejší Dlouhodobou strategií pomocí 3 ETF zadal tato ETF s trojnásobnou pákou:
    50% UPRO – ProShares UltraPro S&P500 ETF
    20% TMF – Direxion Daily 20+ Yr Trsy Bull 3X ETF
    (3x pákové ETF na firemní dluhopisy jsem neobjevil)
    30% UGLD – VelocityShares 3x Long Gold ETN.
    CAGR v období 2012 – 4/2015 při ročním rebalancování = 27.16% (dividendy zanedbatelné).
    Je to velmi krátké období, takže jsem zkusil nepáková ETFka stejného zaměření
    ve stejném poměru (50% SPY, 20% TLT a 30% GLD), tam je dostupná historie delší, CAGR v období 2005 – 4/2015 při ročním rebalancování = 9,46% (bez dividend, které dělaly průměrně cca. 1,9% p.a.), což odpovídá zhruba třetině v porovnání s 3x pákovými ETF.
    I při zohlednění vyššího Expense ratia u uvedených 3x pákových ETF
    (2 x 0,95%, 1 x 1,35%) myslím pořád velmi slušné. Nebo tam někdo vidíte nějaký háček či přímo hák?

Napsat komentář

Vaše emailová adresa nebude zveřejněna.